Таинственная магия подземелий Фей уже манит своих первых жертв обещанием несметных богатств и великих тайн волшебства. Не желая терять своих детей, мастер нейтральной гильдии "Крыло Дракона", собирает команду из молодых членов гильдии и отправляется на поиски древних артефактов. Памятуя о множестве ученых-археологов, Феникс собирается взять с собой двух старших магов, но все планы рушит неизвестно откуда появившийся ученик, исчезнувший из жизни Соу четыре года назад. Именно он заменяет в группе Оду Кеншина, который на время экспедиции принимает на себя обязанности мастера гильдии.
Тем временем силы зла не дремлют. Глава темной гильдии "Жало Виверны" тоже спешит в подземелья, надеясь найти желаемое, однако ему приходится резко менять планы. Его подопечная, маг-архивщик Робби оказывается неспособна просканировать пространство целиком и полностью, что вынуждает Теруми менять план и искать "темную лошадку", способную без сучка и задоринки проникнуть в глубины. Раздасованный неудачей, мастер решает сократить свою гильдию, после чего отряды Рунных Рыцарей по всему Фиору находят тела ранее разыскиваемых преступников и мирных граждан с темным прошлым.
В Магнолии же все спокойно, ну или почти. Стараясь найти лекарство для Макарова, Люси, Нацу и Грей отправляются к Полюшке, которая не в силах помочь молодому поколению. От женщины неразлучная троица узнает возможном лекарстве, находящемся в пещерах, однако в данный момент возможности попасть туда нет.
Свободный маг Десмонд тоже стал жертвой магии Фей - целую неделю он плутал по переходам, попав в галереи вместе с такими же искателями приключений и охотниками за сокровищами. Повезло, он выжил и умудрился встретить давнего друга, сразу же загоревшись идеей вступить в гильдию Крыло Дракона. Здесь же он и познакомился с напарницей Флиппа, волшебницей ментальной магии. Втроем они умудряются неведомым образом обнаружить ларец с глиняными табличками. После недолгих обсуждений, Десмонд и Рёко отправляются в гильдию, а огненный маг - на поиски Мастера.
Однако история не терпит сослагательного наклонения: рано или поздно Крыло Дракона должно было столкнуться с Вивернами, представленными Теруми и Джин, согласившейся провести мага. Схватка была недолгой, но красивой и зрелищной, вдобавок вызвавшей невиданные магические возмущения, на которые откликнулась магия Фей, погрузив  Соу, Теруми, Джин, а так же всех тех, кто был связан с ними меткой одной гильдии в магический сон. И никто из ученых не мог ответить на вопрос, как это произошло.

Прошло семь лет; Тенро всё ещё запечатан от взора тёмных гильдий, которые хотят освободить Зерефа из его "темницы"; отгремели семь великих магических игр, в которых неизвестные ранее гильдии, Каблук Русалки и Саблезубы, доказали своё превосходство над другими светлыми гильдиями; а ввиду того, что угроза из Каэлума стала реальнее, нежели раньше, совет решил запретить Великие Магические Игрища, дабы подготовить Фиор к возможной войне.
И в это же время просыпаются от семилетнего сна три гильдии: надежда магического мира, Хвост Феи; и две возможные угрозы - Крыло Дракона и Жало Виверны.
Грядёт что-то грандиозное, но что именно? Время покажет.